Национальная авиакомпания airBaltic объявила о начале финансовой реструктуризации в соответствии с процедурой Chapter 11 в США, а также привлекла обязательства международных финансовых организаций на сумму 350 млн евро для поддержания ликвидности.
Новое финансирование будет предоставлено под ставку SOFR + 8%, что соответствует примерно 12% годовых, существенно ниже ранее рассматриваемого варианта с привлечением 257 млн евро под 25% годовых, от которого компания отказалась.
Для большинства пассажиров изменения, согласно заявлениям airBaltic, останутся незаметными: все рейсы будут выполняться по расписанию, купленные билеты сохраняют свою силу, а продажа новых билетов и обслуживание клиентов продолжится без ограничений.
Важно отметить, что процедура Chapter 11 не подразумевает ликвидацию компании. Это судебная процедура, используемая международными авиаперевозчиками для финансовой реструктуризации, которая позволяет договориться с кредиторами, изменить структуру долгов и привлечь новое финансирование, не прекращая обычную деятельность.
Выбор американской юрисдикции компании объясняется тем, что финансирование, лизинг самолетов и значительная часть обязательств airBaltic имеют международный характер, что делает процедуру Chapter 11 удобной для их урегулирования в одном судебном процессе.
Крупные международные инвесторы и финансовые организации, такие как Barclays, Morgan Stanley, Hayfin Capital Management, Oaktree Capital Management и Strategic Value Partners, готовы предоставить поддержку.
Реструктуризация проходит под контролем Суда по делам о банкротстве Южного округа Нью-Йорка. В ближайшие дни авиакомпания намерена обратиться в суд за разрешением использовать привлеченные средства, с планом завершения процесса около июня 2027 года.
Президент и генеральный директор airBaltic Эрно Хильден подчеркнул, что основной задачей остается сохранение стабильной работы компании и реализация нового бизнес-плана.
Председатель совета компании Андрей Мартынов добавил, что судебная процедура должна способствовать достижению соглашений с кредиторами, включая лизинговые компании, и сохранению бесперебойного авиасообщения и транспортной доступности Латвии.
airBaltic рассчитывает после завершения реструктуризации значительно сократить долговую нагрузку и улучшить свою финансовую структуру для привлечения инвестиций путем рекапитализации и частичной конвертации облигаций в акции.
Компания отметила, что аналогичные процедуры ранее проходили такие авиаперевозчики, как SAS, United Airlines, Delta Air Lines, American Airlines и GOL, которые продолжали выполнять рейсы во время финансового оздоровления.
Таким образом, для клиентов airBaltic пока остается неизменным. Основные изменения затрагивают финансовую сферу, цель которой — снижение долговой нагрузки и обеспечение долгосрочной устойчивости компании без прекращения операционной деятельности.
