Американский суд в Южном округе Нью-Йорка предварительно одобрил специальное финансирование латвийской авиакомпании airBaltic в рамках процедуры Chapter 11. Aвиакомпания может немедленно получить первый транш в размере 140 миллионов евро, что позволит ей продолжить выполнение рейсов, выплачивать зарплаты и обслуживать пассажиров в обычном режиме.
Это финансирование, известное как DIP-финансирование, предназначено для компаний, находящихся под судебной защитой и проходящих реструктуризацию, но продолжающих свою деятельность. airBaltic уже на этой неделе может получить первую часть средств, что обеспечит ее работу и позволить завершить финансовую реструктуризацию.
Общий объем нового финансирования составляет 350 миллионов евро, организатором является Strategic Value Partners, а финансирующими учреждениями выступают Barclays, Hayfin Capital Management, Morgan Stanley и Oaktree Capital Management. Процентная ставка составит SOFR плюс 8 процентных пунктов, в результате чего обслуживание кредита обойдется примерно в 12% годовых.
DIP-финансирование позволит airBaltic покрывать текущие расходы и не прекращать операционную деятельность. Суд также одобрил прямые ходатайства, которые позволят компании продолжать выполнять запланированные рейсы, осуществлять выплаты зарплат, выполнять обязательства перед клиентами и партнерами, а также рассчитываться с поставщиками.
airBaltic заверила пассажиров, что для них ничего не изменится: полеты будут выполняться по установленному расписанию, а возврат средств, использование ваучеров и подарочных карт, а также начисление баллов лояльности продолжатся по действующим правилам. Пассажирам, у которых уже куплены билеты, не требуется предпринимать никаких дополнительных действий.
Судебное решение дает airBaltic время и средства для переговоров с кредиторами в ходе дальнейшей реструктуризации. Исполнительный директор компании Эрно Хильден отметил, что это важный этап для укрепления финансовой устойчивости и трансформации бизнес-модели авиакомпании, которую он предполагает завершить к середине 2027 года.
Процедура Chapter 11 в США позволяет компании пересмотреть свои долговые обязательства без прекращения работы, хотя airBaltic уточняет, что это не соответствует латвийскому процессу правовой защиты. Финансовой реструктуризации предшествовало решение владельцев облигаций о временном приостановлении выплаты ряда процентных платежей, что также должно помочь компании в ее финансовых затруднениях.
Для Латвии, где государству принадлежит 88,37% акций airBaltic, успешная реструктуризация компании имеет существенное значение. Авиакомпания также сообщила, что в 2025 году ее оборот вырос на 4,2%, составив 779,344 миллиона евро, а убытки уменьшились до 44,337 миллиона евро, что на 2,7 раза меньше, чем годом ранее.
Таким образом, одобренное финансирование является временной мерой для поддержки airBaltic, однако дальнейшие успехи реструктуризации зависят от согласования условий с кредиторами и способности компании улучшить финансовые показатели. Результаты этих усилий будут иметь значение как для пассажиров и сотрудников, так и для государства как основного акционера.
Судя по всему, это не первый раз, когда airBaltic попадает в подобные заморочки — а если начнутся снова проблемы, кто будет отвечать за это? Может, пора уже перенаправить деньги на что-то более полезное, чем поддержание неэффективного бизнеса
Чета не поняла, а не проще ли было бы сразу продать эту авиакомпанию, чем постоянно спасать её? Кому-то она нужна, а нам одни проблемы от неё
Какая-то странная история с этой авиакомпанией, и как только все наладится, снова начнут повышать цены на билеты? Надеюсь, найдут выход из этой ситуации, а то нас обычных людей это коснётся
Вот вам и чудеса – наполняем карманы авиакомпаний, когда у нас самих все в упадке. Вопрос – как долго это продлится, пока все снова не рухнет?